12月21日消息，中國(guó)分期電商、金融科技企業(yè)樂(lè)信（股票代碼LX），在美國(guó)納斯達(dá)克交易所正式掛牌，成為分期電商第一股。小編了解到，此次樂(lè)信共發(fā)行1200萬(wàn)ADS，每ADS發(fā)行價(jià)為9美元，募資規(guī)模為1.08億美元，承銷商為高盛、美銀美林、德銀以及華興資本。若承銷商行使超額配售權(quán)，募資規(guī)模將為1.24億美元。樂(lè)信創(chuàng)始人兼CEO肖文杰表示，登陸資本市場(chǎng)可以推動(dòng)公司的規(guī)范化治理，讓公司更合規(guī)透明。上市之后，樂(lè)信會(huì)加大在金融科技方面的投入，用金融科技提升互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融的效能；倡導(dǎo)綠色消費(fèi)金融理念，嚴(yán)格執(zhí)行消費(fèi)者保護(hù)條款，推動(dòng)消費(fèi)升級(jí)，服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。據(jù)介紹，樂(lè)信總部位于深圳，目前旗下業(yè)務(wù)包括品質(zhì)消費(fèi)分期平臺(tái)分期樂(lè)、網(wǎng)絡(luò)借貸中介服務(wù)平臺(tái)桔子理財(cái)以及金融資產(chǎn)開(kāi)放平臺(tái)鼎盛資產(chǎn)三大子品牌。截至2017年9月末，分期樂(lè)商城擁有72萬(wàn)精選SKU（商品種類），涵蓋了與年輕白領(lǐng)品質(zhì)生活密切相關(guān)的14個(gè)消費(fèi)品類。招股書(shū)顯示，2016年樂(lè)信總營(yíng)收為43億，其中分期電商營(yíng)收為27億，占比超過(guò)60%。截至2017年三季度，樂(lè)信集團(tuán)擁有超過(guò)2000萬(wàn)用戶，其中，授信用戶超過(guò)650萬(wàn)。自2013年成立至今，樂(lè)信總交易規(guī)模約為601億，呈加速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)；其中，2017年前三季度的交易規(guī)模達(dá)到313億元，超過(guò)前三年的總和，同比增長(zhǎng)124%。招股書(shū)顯示，樂(lè)信自主研發(fā)的“鷹眼”智能風(fēng)控引擎應(yīng)用了大數(shù)據(jù)、人工智能等科技，目前集成了1000余個(gè)決策規(guī)則，包含5000多個(gè)數(shù)據(jù)變量。通過(guò)這套智能系統(tǒng)，截至2016年底，樂(lè)信集團(tuán)95%的訂單能夠?qū)崿F(xiàn)全自動(dòng)審核，秒級(jí)反饋結(jié)果。目前，樂(lè)信集團(tuán)2566名員工中，風(fēng)控和研發(fā)人員占比超過(guò)三分之一。除了“鷹眼”智能風(fēng)控引擎，樂(lè)信集團(tuán)在金融科技領(lǐng)域的另一個(gè)核心技術(shù)系統(tǒng)是海量小微金融資產(chǎn)處理技術(shù)平臺(tái)“蟲(chóng)洞”?！跋x(chóng)洞”系統(tǒng)具備千億級(jí)資產(chǎn)管理能力，日處理百萬(wàn)級(jí)訂單。第三方咨詢機(jī)構(gòu)OliverWyman預(yù)測(cè)，上述群體2016年到2020年間，市場(chǎng)年復(fù)合增長(zhǎng)率將高達(dá)64.1%；相較而言，該機(jī)構(gòu)預(yù)測(cè)，同階段，中國(guó)消費(fèi)金融市場(chǎng)總體的復(fù)合年均增長(zhǎng)率為18%。招股書(shū)顯示，肖文杰和管理層及員工共持有超過(guò)40%的樂(lè)信股份。肖文杰先生曾任騰訊財(cái)付通產(chǎn)品總監(jiān)。樂(lè)信主要股東還包括：險(xiǎn)峰長(zhǎng)青，占股15.3%；經(jīng)緯中國(guó)，占股12%；以及京東集團(tuán)，占股11.9%；泰康保險(xiǎn)，占股6.6%；ApolettoAsiaLtd（DST創(chuàng)始人YuriMilner旗下基金），占股6%。其他股東還包括貝塔斯曼亞洲投資基金、華晟資本、共建創(chuàng)投等。招股書(shū)沒(méi)有顯示這些股東會(huì)在這次IPO中出售自己持有的樂(lè)信股票。此次IPO，樂(lè)信的美國(guó)法律顧問(wèn)為Skadden,Arps,Slate,Meagher&FlomLLP（美國(guó)世達(dá)律師事務(wù)所），中國(guó)法律顧問(wèn)為北京世輝律師事務(wù)所；承銷商的美國(guó)法律顧問(wèn)為Shearman&SterlingLLP（美國(guó)謝爾曼&思特靈律師事務(wù)所），中國(guó)法律顧問(wèn)為君合律師事務(wù)所。所有財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)經(jīng)過(guò)普華永道會(huì)計(jì)師事務(wù)所的獨(dú)立審計(jì)。

獲悉，消費(fèi)分期平臺(tái)“樂(lè)百分”完成8000萬(wàn)元Pre－A輪融資，上市公司恒生電子領(lǐng)投，合源資本和恒業(yè)基金跟投。此輪融資將用于全國(guó)市場(chǎng)拓展、產(chǎn)品研發(fā)和平臺(tái)數(shù)據(jù)服務(wù)升級(jí)等。樂(lè)百分為商家提供信用卡用戶的消費(fèi)金融服務(wù)，平臺(tái)通過(guò)用戶信用卡授信額度做商戶分期授信，再補(bǔ)充外部征信數(shù)據(jù)做風(fēng)控，分期費(fèi)率主要由商家承擔(dān)。對(duì)于用戶來(lái)說(shuō)，樂(lè)百分消費(fèi)分期平臺(tái)，相比其他消費(fèi)金融服務(wù)和信用卡刷卡做分期的費(fèi)率更低，且還款正常情況下，信用卡額度不受影響。而對(duì)于商戶來(lái)說(shuō)，銀行信用卡的資金成本更低，客戶更優(yōu)質(zhì)，未來(lái)的營(yíng)銷價(jià)值更高。根據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)，中國(guó)信用卡和借貸合一卡在用發(fā)卡數(shù)量共計(jì)4.90億張，其中，人均持有銀行卡4.53張，人均持有信用卡0.32張。銀行卡授信總額為9.85萬(wàn)億元，環(huán)比增長(zhǎng)7.87%。在消費(fèi)金融的大市場(chǎng)里，基于銀行卡授信市場(chǎng)和商戶規(guī)模也將是數(shù)千億級(jí)別。和其他消費(fèi)分期服務(wù)一樣，風(fēng)控是樂(lè)百分的重點(diǎn)。在商戶的風(fēng)控端，平臺(tái)主要通過(guò)交易數(shù)據(jù)和線下競(jìng)調(diào)做反欺詐風(fēng)口，用戶端主要通過(guò)對(duì)戒外部征信數(shù)據(jù)等等。按照樂(lè)百分聯(lián)合創(chuàng)始人兼CFO王亮的說(shuō)法，樂(lè)百分平臺(tái)可以實(shí)現(xiàn)“1分鐘申請(qǐng)，1秒鐘審核”。樂(lè)百分在2016年第四季度開(kāi)始正式運(yùn)營(yíng)，資金端主要以銀行為主，商戶渠道主要來(lái)自第三方支付。目前商戶數(shù)量約在兩萬(wàn)左右，用戶數(shù)超過(guò)10萬(wàn)，客單價(jià)在4000-5000左右，平臺(tái)大部分以12期為主，6期和24期占小部分。對(duì)接的場(chǎng)景主要包括3C產(chǎn)品、通訊、教育培訓(xùn)、醫(yī)療醫(yī)美等，并涵蓋家裝家居、汽車后市場(chǎng)、母嬰等幾十個(gè)行業(yè)及細(xì)分領(lǐng)域。目前已經(jīng)對(duì)接華瑞銀行，即將落地的銀行包括光大銀行和平安銀行等。在落地不到一年的時(shí)間內(nèi)，平臺(tái)的擴(kuò)張速度將對(duì)較快?？焖贁U(kuò)張是樂(lè)百分平臺(tái)未來(lái)的主要方向，平臺(tái)的盈利模式在于通過(guò)分期積累的商戶和用戶資源和數(shù)據(jù)。相對(duì)來(lái)說(shuō)，樂(lè)百分5%左右的利潤(rùn)率，扣除相應(yīng)的運(yùn)營(yíng)成本和風(fēng)控成本，利潤(rùn)相對(duì)較低。未來(lái)積累商戶，做整合營(yíng)銷是分期平臺(tái)的主要盈利方向。包括基于商家，做異業(yè)用戶的引流，幫助銀行做中小商家資產(chǎn)的引流等。未來(lái)，樂(lè)百分預(yù)計(jì)在年底開(kāi)拓車險(xiǎn)等場(chǎng)景，拓展商戶4－5萬(wàn)家。目前團(tuán)隊(duì)人數(shù)為80人左右，公司總部在廣州，在北京等地設(shè)有分公司。樂(lè)百分總裁鄒智曾擔(dān)任大型國(guó)企駐澳門(mén)地區(qū)首席技術(shù)負(fù)責(zé)人，在商業(yè)體的IT技術(shù)領(lǐng)域有多年經(jīng)驗(yàn)，包括保安、風(fēng)控和人力系統(tǒng)等IT領(lǐng)域，聯(lián)合創(chuàng)始人兼CFO王亮早先任職于畢馬威和國(guó)內(nèi)銀行，在財(cái)物和風(fēng)控領(lǐng)域有多年工作經(jīng)驗(yàn)。

最近的醫(yī)美圈人心惶惶。就在8月9日，深圳晚報(bào)發(fā)出新聞，深圳南山警方破獲一起“美容貸款詐騙案”?！白チ?個(gè)人，涉及200萬(wàn)”，這條消息在中介圈迅速流傳，人人自危——他們一直以為自己在鉆法律空子，卻發(fā)現(xiàn)這是一場(chǎng)刀尖舞蹈。其實(shí)行業(yè)搖搖欲墜的信號(hào)，早在一個(gè)月前就已發(fā)出——就是從北京區(qū)大中介卓小寶的逃亡開(kāi)始……進(jìn)化升級(jí)“如果你找到他，一定要告訴我”，一位分期公司的風(fēng)控總監(jiān)說(shuō)，整個(gè)風(fēng)控圈都在找他。90年，初中學(xué)歷，長(zhǎng)得精瘦精瘦的卓小寶，卻是圈內(nèi)有名的“扛把子”。他曾經(jīng)一個(gè)人攪渾了北京的醫(yī)美市場(chǎng)，開(kāi)啟了“騙貸”風(fēng)潮。而他的落魄出逃，就如一個(gè)終止符，宣告醫(yī)美巔峰時(shí)代的倉(cāng)皇結(jié)束，進(jìn)入了醫(yī)美后時(shí)代。那個(gè)瘋狂的年代，讓所有的中介為之迷醉，“你都不敢相信，錢(qián)那么好掙”。其實(shí)，醫(yī)美中介群體早已有之。傳統(tǒng)醫(yī)美市場(chǎng)，價(jià)格極為不透明，是一門(mén)暴利生意。因此中介開(kāi)始出現(xiàn)，他們負(fù)責(zé)給醫(yī)院拉客戶，每單拿高達(dá)50%的提成。2016年，醫(yī)美場(chǎng)景被認(rèn)為是“場(chǎng)景+分期”中的最佳場(chǎng)景，并裹挾進(jìn)創(chuàng)投風(fēng)潮中。大量的醫(yī)美分期平臺(tái)出現(xiàn)，給用戶提供分期整形服務(wù)。比如，一個(gè)用戶整個(gè)鼻子，需要3萬(wàn)，分期公司審核通過(guò)后，可先行將3萬(wàn)整形費(fèi)用打給醫(yī)院，手術(shù)結(jié)束后，用戶每月再把錢(qián)分期還給平臺(tái)。被稱為最“安全”的醫(yī)美場(chǎng)景，遠(yuǎn)遠(yuǎn)低估了中介團(tuán)體的強(qiáng)大和智慧。當(dāng)分期公司涌入后，產(chǎn)業(yè)鏈被打破，錢(qián)來(lái)得太容易，醫(yī)院甚至愿意給中介高達(dá)70%的返點(diǎn)，來(lái)急速獲客。在一本財(cái)經(jīng)報(bào)道的《醫(yī)美騙貸狂歡：大巴車?yán)r(nóng)婦去套現(xiàn)，中介醫(yī)院勾結(jié)擼出15個(gè)億》中，我們可以窺見(jiàn)當(dāng)時(shí)的瘋狂時(shí)代。中介為了匹配這條新的產(chǎn)業(yè)鏈，開(kāi)始了進(jìn)化升級(jí)。一群人負(fù)責(zé)尋找醫(yī)院關(guān)系，談返點(diǎn)，并承諾每個(gè)月給醫(yī)院帶一定客戶量。這群人需要高明的談判技巧和博弈能力，他們被稱為“一手”?！耙皇帧钡紫掠袔资畟€(gè)甚至上百個(gè)中介，輸送客源。中介也分三六九等。一級(jí)渠道稱之為“團(tuán)長(zhǎng)”，二級(jí)渠道是“隊(duì)長(zhǎng)”，一層統(tǒng)領(lǐng)一層，責(zé)權(quán)明晰。客戶通過(guò)層層中介，輸送到醫(yī)院，成交之后，每層中介剝離一道利潤(rùn)?！耙皇帧本腿缃鹱炙乃?，掌管著他的小帝國(guó)，中介如兵卒散落全國(guó)各地，收集客戶。在全國(guó)各地，每個(gè)地區(qū)都有幾個(gè)超大的“一手”，組建了自己的幫派。比如在北京，一度形成了三大股中介勢(shì)力，他們各劃地盤(pán)，并暗自較勁。第一股勢(shì)力，是壟斷北京夜場(chǎng)的郝穆，獨(dú)家代理了多家高端醫(yī)院。第二股勢(shì)力，是“月亮組合”，為首的兩人名為“林月”和“林亮”而得名，他們控制了幾家中端醫(yī)院。而卓小寶，勢(shì)力并不大，但以劍走偏鋒而聞名，他從事騙貸和套現(xiàn)，“也干過(guò)去農(nóng)村和廣場(chǎng)拉大媽來(lái)騙貸的事，路數(shù)很野”，圈內(nèi)人如此評(píng)價(jià)。他們的發(fā)家史，就如一部部暗戰(zhàn)江湖，他們底層出身，一不小心，踩對(duì)時(shí)代的鼓點(diǎn)，乘風(fēng)而上，上演一幕幕狂飆大戲——當(dāng)然，每個(gè)人的最終命運(yùn)，也各不相同。艱難起家“最早盯上醫(yī)美分期這塊肉的，都是混夜場(chǎng)的人”，林月回憶起自己的發(fā)家史，已云淡風(fēng)輕。他曾是長(zhǎng)沙的夜店經(jīng)理，靠著豪爽仗義的江湖義氣，在圈內(nèi)小有名氣。2015年他到上海，酒桌上，朋友教給了他一條“生財(cái)之道”。夜場(chǎng)舞池，燈光如虹。朋友指著恣意舞動(dòng)的姑娘們說(shuō)：“姑娘們也分三六九等，唯一的標(biāo)準(zhǔn)，就是顏值”。除了愛(ài)美的天性之外，這群姑娘對(duì)于整形還有更強(qiáng)烈的渴望：地位和金錢(qián)。林月頓悟。但當(dāng)時(shí)的上海，幾大勢(shì)力團(tuán)體已成形，不甘心做小弟的林月帶領(lǐng)兩三個(gè)兄弟，在去年秋天，轉(zhuǎn)戰(zhàn)北京。在北京，林月遇見(jiàn)了林亮。彼時(shí)的林亮，自己開(kāi)了一家經(jīng)紀(jì)公司，手下有50個(gè)模特。他帶領(lǐng)模特滿世界的跑場(chǎng)，“太累了”。林月把上海的醫(yī)美生意告訴林亮，兩個(gè)人一拍即可——“月亮組合”形成。林月負(fù)責(zé)聯(lián)系醫(yī)院，林亮負(fù)責(zé)客源，兩人配合默契?！昂歪t(yī)院談判我無(wú)往不利”，林月說(shuō)，他抓住醫(yī)院急于獲客的心理，給醫(yī)院打包票，“保證每個(gè)月給他們一百萬(wàn)的營(yíng)業(yè)額，不然解除合作”。很快，他拿下了兩家醫(yī)院的代理權(quán)。同時(shí)，他聯(lián)系長(zhǎng)沙夜場(chǎng)，找來(lái)一批夜場(chǎng)姑娘，買(mǎi)好機(jī)票，飛到北京。全程陪吃陪喝陪手術(shù)，大家滿意而歸——而靠著這一票，林月掙了200萬(wàn)。僅3天功夫，林月圈內(nèi)名聲大噪，夜場(chǎng)的兄弟們都知道他在做醫(yī)美市場(chǎng)，紛紛投靠。林月招兵買(mǎi)馬，從十幾人迅速擴(kuò)展到70人，巔峰時(shí)期，日入30萬(wàn)?！敖乐鴻壚?，抽著煙，跑前跑后，熱情地招待客戶”，一家分期公司的市場(chǎng)總監(jiān)每次去醫(yī)院視察，幾乎都能看到林月?！霸铝两M合”也把中介當(dāng)成一份事業(yè)來(lái)經(jīng)營(yíng)。林月聘請(qǐng)醫(yī)院的整形咨詢師給手下中介培訓(xùn)，每半個(gè)月一次，“找客戶時(shí)，要說(shuō)得出那些新鮮的詞兒和門(mén)道”。剛做了一個(gè)多月，林月就發(fā)現(xiàn)，當(dāng)?shù)氐囊箞?chǎng)也開(kāi)始蠢蠢欲動(dòng)，一個(gè)叫郝穆的“一手”正在霸道地?fù)屨忌筋^，他的方式是，直接簽醫(yī)院的獨(dú)家代理權(quán)，把其他“一手”擠出市場(chǎng)?！俺鍪趾堇薄?，郝穆壟斷了北京區(qū)的夜場(chǎng)和網(wǎng)紅資源，不需要從外地找客戶，優(yōu)勢(shì)太明顯。林月只得和他差異化競(jìng)爭(zhēng)，從外地找夜場(chǎng)資源。除了夜場(chǎng)“一手”外，還有一幫專門(mén)以騙貸為目的的“一手”。卓小寶就是其中的佼佼者。他原本只是一個(gè)小中介，發(fā)現(xiàn)醫(yī)美市場(chǎng)不錯(cuò)后，出來(lái)單干?？恐男÷斆骱陀突?，他找到一些急功近利的醫(yī)院合作，很快開(kāi)發(fā)出騙貸的“大媽”模式。他找的客戶，都是一些沒(méi)有貸款經(jīng)歷的“純白戶”，比如，農(nóng)村農(nóng)婦、廣場(chǎng)舞大媽等。卓小寶和醫(yī)院勾結(jié)，并不真正做手術(shù)，只是走個(gè)過(guò)場(chǎng)，然后中介、醫(yī)院、大媽三方分錢(qián)。卓小寶迅速發(fā)展他的下線，為了避免過(guò)早被發(fā)現(xiàn)，偶爾他會(huì)做幾個(gè)真實(shí)客戶。三大勢(shì)力，隱隱成形，在這片金錢(qián)匯聚的名利場(chǎng)中，開(kāi)始了暗戰(zhàn)與交鋒。幫派暗戰(zhàn)“這是誰(shuí)的地盤(pán)，你要明白，不能亂碰”，新中介進(jìn)入北方市場(chǎng)，就會(huì)被告知，醫(yī)院已被劃分殆盡，不可跨區(qū)，不可越界。每月月初，“一手”就會(huì)下達(dá)該月指標(biāo)，“團(tuán)長(zhǎng)和隊(duì)長(zhǎng)們，都有KPI考核，直接與提成掛鉤”，林月稱。那些自稱隊(duì)長(zhǎng)們的夜場(chǎng)經(jīng)理，用顏值給姑娘們分級(jí)，激活她們的嫉妒和野心。外地姑娘們來(lái)整形結(jié)束后，隊(duì)長(zhǎng)們就推薦她們?nèi)ジ邫n的地方工作，或介紹更高檔的顧客，“400一晚，直接變成1000一晚”，看著昔日同伴青云直上，其他姑娘必將眼紅。整形的生意就如漣漪，在這群底層姑娘間層層傳遞?！拔視?huì)幫她們填寫(xiě)資料，申請(qǐng)貸款”，泉荃稱，隊(duì)長(zhǎng)一般組著隊(duì)，帶姑娘們進(jìn)大城市整形，最順暢的時(shí)候，通過(guò)率高達(dá)95%，一個(gè)個(gè)分期平臺(tái)，反復(fù)試，總有一個(gè)能通過(guò)。對(duì)于“一手”們來(lái)說(shuō)，他們除了要控制好醫(yī)院渠道之外，還要去腐蝕分期平臺(tái)。荊坤是一家分期公司的市場(chǎng)總監(jiān)，他曾和三大中介幫派都交鋒過(guò)。平臺(tái)與中介之間，有某種曖昧的關(guān)系。平臺(tái)希望“沖量”，這樣估值更高，下一輪融資更好看；而中介希望平臺(tái)不要太嚴(yán)，擋住他們的生財(cái)之道。他們時(shí)不時(shí)交鋒，去尋找某個(gè)平衡點(diǎn)。去年冬天，郝穆找到了他。一輛保時(shí)捷停到他的面前，下來(lái)幾位穿著大貂皮的精壯男子，寸頭，金鏈，居中的，就是郝穆，“就像猛龍過(guò)江里頭的場(chǎng)景”。荊坤被帶到了高檔會(huì)所，“來(lái)陪酒的姑娘，都是頂級(jí)的美女，屬于一千包場(chǎng)的那種”。不久，“月亮組合”也搞了一個(gè)大趴體，將各大分期公司的風(fēng)控、市場(chǎng)負(fù)責(zé)人都約到了一家KTV包廂。門(mén)一打開(kāi)，一群人魚(yú)貫而入?！疤貏e浮夸”，荊坤印象極為深刻，一幫人穿著花花綠綠的襯衫，“胳膊上左紋龍，右紋鳳的那種”?！八麄冋伊艘粠凸媚锱憔疲瑓s是300元包場(chǎng)的那種，此時(shí)就能看出和郝穆的差別”，但直到荊坤見(jiàn)到了卓小寶，才知道這個(gè)圈子是有多浮華。一輛車停在路邊，司機(jī)下車打開(kāi)車門(mén)，并拿著包，卓小寶一身“花里胡哨”地下了車，不高，平頭，一對(duì)招風(fēng)耳，精瘦精瘦的?！斑@一幕太不協(xié)調(diào)了，我猜測(cè)他是找車雇了一個(gè)司機(jī)來(lái)擺闊”，荊坤說(shuō)。卓小寶借著酒勁，拍著荊坤的肩膀，夸?？冢骸靶值?，我給你做風(fēng)控，我去把所有的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手都給你搞黃了，整個(gè)市場(chǎng)就你一家獨(dú)霸！”潛臺(tái)詞是，卓小寶盡量給其他家?guī)_貸的客戶，給他們家?guī)Ш每蛻?，而荊坤要做的，就是對(duì)卓小寶的客戶“睜一只眼閉一只眼”。盡管卓小寶一直擺闊，但那天陪酒的姑娘，卻破了功——那是個(gè)“300檔”的?！叭蓜?shì)力都有點(diǎn)暴發(fā)戶的感覺(jué)，浮夸，甚至有點(diǎn)可笑”，但荊坤明顯發(fā)現(xiàn)，三者也有分層，郝穆更高級(jí)，月亮屬于中間層，而小寶，則路數(shù)更野。表面上大家都相安無(wú)事，但暗地里，他們搶奪著醫(yī)院，搶奪著分期平臺(tái)的庇護(hù)，同時(shí)也在搶奪客戶。林亮并不真正信任底下的人。盡管是一個(gè)幫派，但他知道，這個(gè)機(jī)器，只是靠金錢(qián)捆綁，毫無(wú)忠誠(chéng)可言。哪個(gè)“一手”給的錢(qián)多，他們就可能隨時(shí)叛變——所以，相互挖人，相互搶客戶的摩擦經(jīng)常發(fā)生。這個(gè)靠著金錢(qián)維系的幫派，卻如巨大的吸金機(jī)器。林月月收入輕松200萬(wàn)，卓小寶的騙貸套路，每月百萬(wàn)收入。至于高高在上的郝穆，其收成如何，目前都不為人所知。他們?cè)诎祽?zhàn)中，步步壯大，金錢(qián)讓所有人迷醉，最終卻滑向失控的深淵。分崩離析2016年下半年，行業(yè)開(kāi)始出現(xiàn)崩塌的裂痕。隔兩三天，就有分期公司的人找上門(mén)，質(zhì)問(wèn)林月：“你這都是什么客戶？！”突然之間，姑娘們都不聽(tīng)話了，做完手術(shù)，手機(jī)打不通，人間蒸發(fā)，再不還錢(qián)。林月知道團(tuán)隊(duì)里必有“內(nèi)鬼”，他們?nèi)ダ思兲赚F(xiàn)的用戶，混在姑娘們中。但他卻查不出來(lái)，因?yàn)椤岸际切值?，都是義氣”。在金錢(qián)的誘惑下，“一手”的帝國(guó)，開(kāi)始分崩離析，他們?yōu)榱隋X(qián)而捆綁，也將為了錢(qián)而撕裂。而卓小寶這樣的騙貸群體，也在急速擴(kuò)大，到了幾乎斬?cái)嘈袠I(yè)命脈的地步。陳清新是某家分期公司的風(fēng)控總監(jiān)，去年10月份，他發(fā)現(xiàn)送上來(lái)的單子有些蹊蹺。一般做超聲刀的，大多是上了年紀(jì)的，而單子上近一半，都是20歲左右的小姑娘。他讓醫(yī)院以復(fù)查的名義，將客戶聚集到一起，卻看到了最荒誕的一幕。現(xiàn)場(chǎng)幾十個(gè)姑娘，每個(gè)姑娘身邊，居然都帶著一名男士。“我問(wèn)客戶和男士是什么關(guān)系，說(shuō)是弟弟，說(shuō)是男朋友的，但問(wèn)名字和電話號(hào)碼，一個(gè)個(gè)就沉默了，這些男士無(wú)疑都是中介”，男士們看姑娘們招架不住了，一個(gè)個(gè)氣勢(shì)洶洶反過(guò)來(lái)質(zhì)問(wèn)陳清新，場(chǎng)面一度失控。當(dāng)他將所有渠道排查完，發(fā)現(xiàn)最后所有的線索，都指向同一個(gè)人——卓小寶。陳清新找到卓小寶談判，幾個(gè)“流里流氣”的人坐在他旁邊，給他壯聲勢(shì)。“一問(wèn)三不知”，談判沒(méi)有任何結(jié)果，但彼此心知肚明。分期平臺(tái)終于發(fā)現(xiàn)了卓小寶——這個(gè)深藏幕后的大“一手”，被掘地三尺，挖了出來(lái)。經(jīng)此一役后，卓小寶臭名遠(yuǎn)揚(yáng)。各個(gè)分期平臺(tái)的風(fēng)控負(fù)責(zé)人都在一個(gè)群里，陳清新把卓小寶的情況抖到群里，大家都開(kāi)始盤(pán)查——結(jié)果發(fā)現(xiàn)，幾乎一半的分期平臺(tái)，都被他“擼”過(guò)?！斑@么低劣的手法，也能騙貸，說(shuō)明大家的風(fēng)控之松懈”，陳清新稱。所有的平臺(tái)都開(kāi)始找他，卓小寶不得不“避避風(fēng)頭”，跑路消失。倒不是所有的騙貸單子，都是卓小寶干的，“只是因?yàn)樗麣獯?，很多中介都留他的名字，讓他背黑鍋”，陳清新倒是看得很清楚。卓小寶的出逃，預(yù)示著中介叱咤風(fēng)云隨的時(shí)代結(jié)束，醫(yī)美行業(yè)進(jìn)入后時(shí)代。騙貸浪潮之后，不少平臺(tái)損失慘重，從而退出醫(yī)美市場(chǎng)，或轉(zhuǎn)型，或倒閉?！胺艞夅t(yī)美場(chǎng)景，是因?yàn)檫@個(gè)場(chǎng)景和租房一樣，中介在其中太過(guò)猖獗，且很難根除”，某持牌消費(fèi)金融公司風(fēng)控負(fù)責(zé)人稱。而堅(jiān)守的平臺(tái)，開(kāi)始正視騙貸群體，收緊風(fēng)控?！捌脚_(tái)的資金越來(lái)越緊張”，某分期公司的負(fù)責(zé)人稱，他們的資金來(lái)源是銀行，騙貸浪潮之后，銀行收緊放款額，“只剩原來(lái)的一半”。風(fēng)控趨嚴(yán)和資金縮緊的情況下，“平臺(tái)通過(guò)率降低了一半，以前通過(guò)率高達(dá)80%，現(xiàn)在最多40%，甚至更低”，林亮說(shuō)，這也意味著，他們的收入縮減了大半。因此，中介圈對(duì)卓小寶也恨之入骨，因?yàn)樗巴婷摿恕?，攪渾了市?chǎng)，讓醫(yī)美變得難做。黃金年代結(jié)束，中介幫派出現(xiàn)分化，一些人手段激烈地?cái)U(kuò)張，一些人開(kāi)始洗白上岸。華南區(qū)的大“一手”金雁稱，以上海為中心的醫(yī)美中介圈，正在面臨慘烈競(jìng)爭(zhēng)?！耙郧叭珖?guó)也就幾十個(gè)大的一手，騙貸浪潮席卷全國(guó)之后，大家都不想只當(dāng)小中介了，他們?cè)噲D去和醫(yī)院接觸，成為一手”，金雁稱，自己手底下的人紛紛叛變，成為競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手。野心吞噬整個(gè)行業(yè)，一手增加了幾倍，甚至幾十倍，為了搶奪中介和客戶，撕咬不斷。一手招募手下，拼的是什么，是更高的返傭和盡早的到賬。金雁不得不將自己的利潤(rùn)削薄，“以前可以掙1萬(wàn)，現(xiàn)在只給自己留5000，甚至只有3000”。而中介圈也開(kāi)始變得水渾而復(fù)雜。很多“一手”或中介開(kāi)始“黑吃黑”。一位“一手”從醫(yī)院拿到200萬(wàn)的提成后，直接卷錢(qián)跑路，換個(gè)城市接著干?！坝行┍豢恿说闹薪?，又再次回來(lái)當(dāng)我的手下”，金雁稱，這個(gè)圈子還是要有口碑才走得長(zhǎng)久。此外，為了應(yīng)對(duì)日益激烈的競(jìng)爭(zhēng)，南方中介開(kāi)發(fā)了一種“傳銷”模式——人拉人。金雁會(huì)給來(lái)做手術(shù)的客戶洗腦，讓她再去拉她的朋友，拉來(lái)一個(gè)，直接給高達(dá)50%的返點(diǎn)，層層分銷。南方市場(chǎng)為了應(yīng)對(duì)分期平臺(tái)的收緊，變得更瘋狂，而北方市場(chǎng)，正有一批人試圖洗白上岸。月亮組合，開(kāi)始分道揚(yáng)鑣。林月用掙的錢(qián)，承包了一家醫(yī)美醫(yī)院的銷售部，但做了兩個(gè)月就停擺，他發(fā)現(xiàn)，醫(yī)美生意的水，比中介還深。今年5月，林月回到長(zhǎng)沙，“再不做這行了，亂”，他準(zhǔn)備開(kāi)個(gè)美發(fā)店，開(kāi)始新生活。而林亮，將他的幫派“公司化”，他注冊(cè)了一家公司，準(zhǔn)備正規(guī)化運(yùn)營(yíng)。最近他看上了一個(gè)叫“整容返還”的金融產(chǎn)品，正在測(cè)試。林亮野心很大，他未來(lái)的計(jì)劃是自己做一家分期公司，自行放款。其實(shí)，已經(jīng)有人這么干了，在南方，一些大中介開(kāi)始反噬醫(yī)院。他們掙夠錢(qián)之后，直接把醫(yī)院買(mǎi)下來(lái)，對(duì)接民間借貸公司，壟斷上下游，生意做得很紅火。至于卓小寶，沒(méi)有人知道他的逃亡軌跡，有人說(shuō)他去了合肥，有人說(shuō)他去了廣州，可以肯定的是，在深圳抓了5個(gè)人之后，他更不敢回北京了……醫(yī)美后時(shí)代，中介圈開(kāi)始裂變，一邊是手段更為野蠻；一邊是金盤(pán)洗手，試圖上岸；而還有一些“玩大了”的，只能離鄉(xiāng)潛逃。有趣的是，醫(yī)美平臺(tái)也正在經(jīng)歷冰火兩重天，一邊是大量平臺(tái)心灰意冷地退場(chǎng)，一邊是熱火朝天的新玩家入場(chǎng)，就連螞蟻金服的花唄，也接入了某醫(yī)美平臺(tái)，開(kāi)始提供分期服務(wù)?！罢麄€(gè)醫(yī)美市場(chǎng)，除海南，青海之外，連新疆都有了”，醫(yī)美市場(chǎng)在退潮？金雁可不覺(jué)得。這里就如圍城，城外的人以為遍地黃金，想擠進(jìn)來(lái)；進(jìn)來(lái)的人，又覺(jué)得水渾且深，試圖出逃。關(guān)于中介江湖的故事，遠(yuǎn)沒(méi)未結(jié)束……

11月15日晚間消息，《華爾街日?qǐng)?bào)》今日援引知情人士的消息稱，由螞蟻金服資助的北京快樂(lè)時(shí)代科技發(fā)展有限公司(以下簡(jiǎn)稱“快樂(lè)時(shí)代”)正計(jì)劃在美國(guó)進(jìn)行IPO(首次公開(kāi)招股)?？鞓?lè)時(shí)代是一家互聯(lián)網(wǎng)金融公司，專注于為大學(xué)生和更多信用優(yōu)質(zhì)人群提供分期服務(wù)，致力于成為中國(guó)最大的分期購(gòu)物平臺(tái)。該公司目前主營(yíng)“趣分期”和“來(lái)分期”兩大業(yè)務(wù)?！叭し制凇笔侵袊?guó)大學(xué)生分期購(gòu)物商城，憑學(xué)生證享受全網(wǎng)商品優(yōu)質(zhì)分期服務(wù)、分期白條、今日特賣(mài)等服務(wù)，靈活自定還款期數(shù)。“來(lái)分期”為中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)白領(lǐng)人群提供分期平臺(tái)。憑工作證、身份證即可辦理分期業(yè)務(wù)。知情人士稱，快樂(lè)時(shí)代已與花旗集團(tuán)、中國(guó)國(guó)際金融有限公司、瑞士信貸和摩根士丹利展開(kāi)了初步工作，最早于明上半年IPO，融資規(guī)模預(yù)計(jì)在5億美元至8億美元之間。2015年8月“趣分期”獲得約2億美元的新一輪融資，由螞蟻金服領(lǐng)投，老股東昆侖萬(wàn)維，藍(lán)馳創(chuàng)投，源碼資本等全部跟投。據(jù)“趣分期”方面稱，本次交易為中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)業(yè)企業(yè)迄今為止最大規(guī)模的融資交易。作為融資條件的一部分，螞蟻金服將向“趣分期”董事會(huì)委派一名董事?！叭し制凇睂⑴c螞蟻金服旗下支付寶，芝麻信用等多類業(yè)務(wù)展開(kāi)全面深度戰(zhàn)略合作，共同打造校園消費(fèi)金融生態(tài)圈?！叭し制凇笨偛课挥谥嘘P(guān)村互聯(lián)網(wǎng)金融中心，團(tuán)隊(duì)成員來(lái)自好樂(lè)買(mǎi)、京東、奇虎360、騰訊和新浪等知名互聯(lián)網(wǎng)及電商公司。截至2014年12月底，“趣分期”交易額度累計(jì)超過(guò)6億元人民幣。螞蟻金服是阿里巴巴集團(tuán)旗下金融服務(wù)部門(mén)，當(dāng)前估值約600億美元，預(yù)計(jì)于明年進(jìn)行IPO。知情人士稱，螞蟻金服有意在內(nèi)地和香港兩地同期上市。但阿里巴巴創(chuàng)始人馬云本月初表示，港交所的金融科技上市監(jiān)管條例早已過(guò)時(shí)。如果港交所能做好調(diào)整相關(guān)規(guī)定的創(chuàng)新準(zhǔn)備，則螞蟻金服將選擇在香港IPO。

校園貸市場(chǎng)正經(jīng)歷一場(chǎng)“浩劫”。趣分期宣布退出校園市場(chǎng)謀求轉(zhuǎn)型，名校貸也計(jì)劃升級(jí)現(xiàn)有校園貸平臺(tái)，記者獲悉，佰仟金融對(duì)學(xué)生分期業(yè)務(wù)也保持謹(jǐn)慎，下線了此類業(yè)務(wù)，市場(chǎng)認(rèn)為是監(jiān)管施壓，另一方面校園市場(chǎng)壞賬過(guò)高，推高了平臺(tái)的成本，侵蝕了原本應(yīng)得的利潤(rùn)，也令不少平臺(tái)動(dòng)了后撤的心思。但“禁得了欲望，禁不住需求”，校園貸市場(chǎng)會(huì)否真的消失？在采訪過(guò)程中，不少業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，校園貸市場(chǎng)應(yīng)該不會(huì)消失，未來(lái)應(yīng)該是如何讓校園貸變得合規(guī)。校園貸起家的趣分期日前宣布從校園市場(chǎng)向全社會(huì)信用卡消費(fèi)金融用戶轉(zhuǎn)型，而名校貸緊隨其后進(jìn)行升級(jí)。同時(shí)有消息稱，佰仟金融也將下線校園分期業(yè)務(wù)。一時(shí)間，校園貸行業(yè)風(fēng)聲鶴唳，不少人士認(rèn)為，這些主要是緣于對(duì)校園貸市場(chǎng)的整治。近期，銀監(jiān)會(huì)以及各地金融辦加緊了對(duì)校園貸的監(jiān)管，在8月底舉行的網(wǎng)貸監(jiān)管細(xì)則發(fā)布會(huì)上，銀監(jiān)會(huì)發(fā)言人表示，對(duì)校園網(wǎng)貸擬采取“五字”整治方針，“停、轉(zhuǎn)、整、教、引”。近段時(shí)間，重慶、廣西、深圳及廣州等地，也相繼出臺(tái)了校園貸的整改措施，而不少措施都以“負(fù)面清單”為主，可見(jiàn)監(jiān)管整治的決心。多年以來(lái)，盤(pán)踞在校園金融領(lǐng)域的不僅有近來(lái)備受關(guān)注的互聯(lián)網(wǎng)金融公司和電商企業(yè)，銀行、小貸等機(jī)構(gòu)同樣也有參與。早在2009年以前，商業(yè)銀行信用卡就進(jìn)入了校園消費(fèi)市場(chǎng)，但是由于銀行對(duì)學(xué)生還款能力審查不嚴(yán)、學(xué)生消費(fèi)缺乏自我控制能力等多方原因，銀監(jiān)會(huì)在2009年叫停了商業(yè)銀行為大學(xué)生辦理信用卡的行為，但這一市場(chǎng)仍然存在。近年來(lái)，隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，越來(lái)越多的平臺(tái)開(kāi)始進(jìn)入校園分期市場(chǎng)，除了趣分期、分期樂(lè)以外的互金平臺(tái)，還有京東白條和螞蟻花唄都把校園定位為服務(wù)群體之一。據(jù)了解，當(dāng)前校園借貸平臺(tái)大致有兩種類型：第一類是電商+金融，基于消費(fèi)場(chǎng)景的模式；第二類則是現(xiàn)金直接貸款平臺(tái)。但是，由于缺乏有效監(jiān)管，數(shù)以千計(jì)的、良莠不齊的地方借貸公司也將業(yè)務(wù)觸角伸向?qū)W生群體，有的以網(wǎng)絡(luò)貸款形式出現(xiàn)在校園，有的直接以校內(nèi)傳單的形式出現(xiàn)，“裸條”、“暴力催收”、“超高滯納金”、“超額授信額度”、“超高手續(xù)費(fèi)”等亂象爆發(fā)，嚴(yán)重?cái)_亂行業(yè)秩序。在監(jiān)管逐漸趨嚴(yán)的背景下，校園貸平臺(tái)會(huì)否逐漸消失？他們又將如何發(fā)展？南京財(cái)經(jīng)大學(xué)中國(guó)區(qū)域金融研究中心教授閆海峰指出，“校園貸”本質(zhì)上只是一種金融工具，具備其應(yīng)有的工具價(jià)值。如果接受“校園貸”服務(wù)的對(duì)象能夠挖掘其價(jià)值，培養(yǎng)正確的消費(fèi)觀和理財(cái)觀，“校園貸”是利大于弊的。“按照各地監(jiān)管原則，校園分期平臺(tái)惟有轉(zhuǎn)型一條路可走?！碧K寧金融研究院高級(jí)研究員薛洪言認(rèn)為。網(wǎng)貸之家首席研究員馬駿認(rèn)為，校園貸市場(chǎng)肯定不會(huì)消失，因?yàn)樾枨蟠嬖?，近段時(shí)間出臺(tái)的政策也并非一刀切，而是建議平臺(tái)更加規(guī)范。對(duì)于校園貸平臺(tái)適合轉(zhuǎn)型的方向，馬駿認(rèn)為，可以隨著畢業(yè)生的發(fā)展軌跡進(jìn)行轉(zhuǎn)型，比如目標(biāo)客戶為剛畢業(yè)沒(méi)多久的學(xué)生、剛剛進(jìn)入職場(chǎng)的新人，這樣也能有效地控制平臺(tái)成本。“校園貸本身并不是洪水猛獸，未來(lái)的重點(diǎn)應(yīng)該是如何讓校園貸變得合規(guī)。合規(guī)的校園貸，有嚴(yán)格的額度限制，有真實(shí)的消費(fèi)場(chǎng)景，普通大學(xué)生在合規(guī)平臺(tái)上的平均消費(fèi)在3000元左右，在學(xué)生的償付能力內(nèi)。其實(shí)，不少專注于學(xué)生借貸的平臺(tái)積累了不少‘白板’用戶的信用狀況，他們沒(méi)有信用卡、貸款，在央行征信系統(tǒng)中沒(méi)有記錄，將大學(xué)生這個(gè)群體的征信信息納入到全社會(huì)統(tǒng)一的征信體系，有利于國(guó)內(nèi)不健全的征信市場(chǎng)建設(shè)，一些平臺(tái)可以利用這些大數(shù)據(jù)發(fā)展新的業(yè)務(wù)方向?！币晃粯I(yè)內(nèi)人士分析道。

趣店集團(tuán)（原校園分期平臺(tái)“趣分期”）今日宣布已于今年早些時(shí)間暫停了校園地推業(yè)務(wù)，此后將專注于非信用卡人群的消費(fèi)金融業(yè)務(wù)，退出校園分期市場(chǎng)。今年上半年，曾有傳聞稱趣店裁撤了所有在校園內(nèi)部聘請(qǐng)的校園代理。此次趣店方面表示，這部分人員實(shí)質(zhì)上已經(jīng)轉(zhuǎn)崗，集團(tuán)將成立專注于招聘、實(shí)習(xí)、就業(yè)的校園生態(tài)服務(wù)公司，地推人員已全部加入該公司。趣店聯(lián)合創(chuàng)始人何洪佳同時(shí)向新浪科技表示，趣店在2015年就已經(jīng)開(kāi)始布局成年人業(yè)務(wù)，并在今年早些時(shí)間全面暫停了校園地推業(yè)務(wù)。同時(shí)，其透露，如果算上已畢業(yè)用戶在內(nèi)，趣店非校園用戶已近2000萬(wàn)，成年非信用卡用戶將成為其主要用戶。隨著當(dāng)前校園用戶的畢業(yè)更替，趣店將完全告別校園市場(chǎng)。國(guó)內(nèi)有多家涉足校園分期業(yè)務(wù)的企業(yè)如趣分期、分期樂(lè)、愛(ài)學(xué)貸、優(yōu)分期等，隨著近段時(shí)間以來(lái)校園貸頻現(xiàn)“跳樓自殺”、“裸貸”等極端事件，再加上相關(guān)部門(mén)的監(jiān)管收緊，一部分平臺(tái)已經(jīng)開(kāi)始拓展非校園貸業(yè)務(wù)。今年9月1日，深圳市互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì)下發(fā)通知，開(kāi)始對(duì)校園貸進(jìn)行規(guī)范，并要求校園貸借款用途須與學(xué)業(yè)相關(guān)。而在此前，上海、重慶等地也有類似動(dòng)作，目的就是為了使校園貸的發(fā)展更加規(guī)范化。

近日，分期平臺(tái)愛(ài)學(xué)貸宣布完成A輪融資，據(jù)內(nèi)部人士透露，此輪融資規(guī)模為4000萬(wàn)美元。大學(xué)生分期購(gòu)物平臺(tái)“愛(ài)學(xué)貸”在2014年12月剛剛獲1000萬(wàn)天使融資。愛(ài)學(xué)貸是一個(gè)大學(xué)生分期購(gòu)物平臺(tái)和分期消費(fèi)品牌，于2014年8月正式上線，9月底日銷售額破百萬(wàn)。通過(guò)該網(wǎng)站平臺(tái)，用戶只需要提供學(xué)生證和身份證即可進(jìn)行分期消費(fèi)。啟動(dòng)于2014年3月的大學(xué)生分期市場(chǎng)似乎進(jìn)入了全面爆發(fā)的階段，在不到一年的時(shí)間里，已有3家公司宣布月銷售額突破1億元大關(guān)：起步于北京的趣分期剛剛宣布月銷售突破3億元大關(guān)，駐扎在杭州的愛(ài)學(xué)貸如今月銷售額穩(wěn)定在2億元上下，位于廣州的分期樂(lè)盡管一直沒(méi)有公布數(shù)據(jù)，但據(jù)內(nèi)部透露，銷售額也已在去年年底突破1億數(shù)字。而其他小型分期平臺(tái)則大多還停留在千萬(wàn)級(jí)的水準(zhǔn)，其中市場(chǎng)較為關(guān)注的仁仁分期，去年年底公布的月銷售數(shù)字為1700萬(wàn)元。統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，在半年到1年的時(shí)間內(nèi)，建立覆蓋于全國(guó)2500所高校的數(shù)千人地推團(tuán)隊(duì)，以及運(yùn)作起一個(gè)年銷售額可能在10億—20億元的巨量盤(pán)口，資本是這個(gè)迅速爆發(fā)市場(chǎng)背后最大的推動(dòng)力量。分期付款平臺(tái)“鼻祖”分期樂(lè)于去年年底宣布了1億美元B輪融資，而最為激進(jìn)的趣分期在同一天宣布了1億美元的C輪融資，作為后起之秀的愛(ài)學(xué)貸剛剛宣布了4000萬(wàn)美元的A輪融資。